Россия кантип жакырланууда: Альфа Банктын эксперттери

2024 Автор: Seth Attwood | [email protected]. Акыркы өзгөртүү: 2023-12-16 16:10

Орустар банктардагы депозиттерде эмес, учурдагы эсептерде сактаган каражаттардын үлүшү 10 жылда рекорддук көрсөткүчкө жеткенин Альфа-Банк аныктады. Эксперттер муну депозиттерден акчанын агымы жана банктардын евродо депозит ачуудан баш тартуусу менен байланыштырышат.

2019-жылы Россиянын банктарындагы учурдагы эсептердеги жеке адамдардын каражаттарынын үлүшү тартылган чекене ресурстардын жалпы көлөмүнүн 26% га жетти - бул Альфа-Банктын аналитиктеринин баяндамасына ылайык, 2010-жылдан берки рекорд (РБК бул). Абсолюттук мааниде күндөлүк эсептердеги каражаттардын көлөмү 8 триллион рублга жетти, бул 2018-жылдын акырына карата калдыктардан 19,4%га көп. Акыркы үч жылдын ичинде, учурдагы эсептерде орус аманаттарынын көлөмү иш жүзүндө эки эсеге өстү.

Эмнеге орустар счетко акча сакташат

Күнүмдүк эсептердеги жеке аманаттардын өсүшү жарым-жартылай депозиттерден түшкөн каражаттардын агымы менен түшүндүрүлөт, деп белгилейт Альфа-Банктын башкы экономисти Наталья Орлова: «Бир жагынан калктын бир бөлүгү жакырланып, бул кардарлар эч нерсе кыла албайт. узак убакыт сактоо, ошондуктан алар учурдагы эсептеринде акча сакташат. Башка жагынан алганда, төмөн ставкалар олуттуу үнөмдөөчү кардарларды альтернативалуу инструменттерди издөөгө мажбурлайт жана жаңы инвестициялар боюнча чечим кабыл алынганга чейин эсептерди текшерүү көбүнчө транзиттик инструмент болушу мүмкүн ».

Жеке адамдардын учурдагы эсептериндеги акча каражаттарынын үлүшүнүн өсүшү банктардын сактык эсептер боюнча сунуштарынын көбөйүшү менен байланыштуу, - дейт Expert RA банктык рейтингдер боюнча кенже директору Екатерина Щурихина. Ал мындай продуктылар боюнча чендер мөөнөттүү депозиттердин кирешелүүлүгүнө жакын экенине көңүл бурат. «Аманат кассасы кардар үчүн ыңгайлуу, анткени анда каражаттарды толтуруунун жана сарп кылуунун бир топ ийкемдүү шарттары бар. Банктар үчүн - тарифтик саясат кардардын билдирүүсү менен бир тараптуу өзгөртүлгөндө, ал боюнча тариф кайра каралышы мүмкүн экендиги менен, ал эми депозит боюнча тарифтер келишимде анын иштөө мөөнөтүндө белгиленет», - деп белгилейт талдоочу.

Өткөн жылы керектөөчүлөрдүн тандоосуна кредиттик мекемелердин чет элдик валютадагы депозиттерди тартуу саясаты таасир этиши мүмкүн, дейт Moody's агенттигинин улук талдоочусу Семён Исаков. «Көптөгөн банктар евро менен депозит ачууну токтотушту. Кардарлар барган сайын еврону эсептерди текшерүүдө сактоого аргасыз болушат. Доллардагы депозиттер боюнча пайыздык чендер да бир топ төмөндөдү, бул узак мөөнөттүү долларлык депозиттерди ачууну азыраак кызыктырды », - деп түшүндүрөт ал.

Кардарлар чындап эле акчаны депозиттерде эмес, эсептерде көбүрөөк кармашат, РБКга тастыкталган жеке адамдардын каражаттарын тартуу жагынан сурамжылоого катышкан банктардын көпчүлүгү 20.

• "Биз агымын көрбөй жатабыз, башкача айтканда, мөөнөттүү депозиттин жабылышы менен бул каражаттарды эсептерге кийинчерээк салуу - биз ири суммадагы акчаларды көрбөй жатабыз, бирок кардарлар инвестициялоо үчүн сактык эсептерин көбүрөөк тандап жатышат" - дейт Откритие Банктын Сактык жана инвестициялык бизнес бөлүмүнүн башчысы Александр Бородкин. Анын айтымында, бир жыл ичинде Otkritie жеке адамдардын учурдагы эсептер портфелинде тогузунчу орундан бешинчи орунга көтөрүлдү.
• ВТБ тенденцияны карта менен төлөмдөрдүн популярдуулугу жана сактык эсептердин популярдуулугу менен байланыштырат, деди банктын өкүлү.
• Raiffeisenbank кардарлардын сактык эсептерине болгон кызыгуусунун өсүшүн депозиттер боюнча ставкалардын төмөндөшү менен түшүндүрөт, деп билдирди банктын кредиттик эмес продуктылар бөлүмүнүн башчысы Максим Степочкин.
• «МКБдагы агымдардын кайра бөлүштүрүлүшү 2019-жылдын январында продукт линиясына аманат эсебинин киргизилиши менен түшүндүрүлөт. Мөөнөттүү депозиттерди учурдагы (топтоочу) депозиттерге толук алмаштыруу жөнүндө айтууга эрте, - дейт Москва Кредиттик Банкынын чекене жана электрондук бизнести өнүктүрүү дирекциясынын жетекчиси Алексей Охорзин.
• Альфа-Банк депозиттерден учурдагы эсептерге акча каражаттарынын агымын евро түрүндөгү продуктылар үчүн гана каттаган, деди кредиттик мекеменин өкүлү. "2019-жылдын июнь айынан бери банк рыноктогу башка көптөгөн банктардай эле евро түрүндөгү мөөнөттүү депозиттерди тарта элек, ошондуктан кардарлар өз каражаттарын евро менен учурдагы / сактык эсептерине жайгаштырышат", - деп түшүндүрдү ал.
• "Уралсиб" банкы учурдагы эсептерге жеке адамдарды тартуунун көбөйүшүн белгиледи, бирок муну кардарлардын депозиттерге кызыгуусунун төмөндөшү менен байланыштырбайт. «Сөзсүз, депозиттердин мөөнөтү аяктагандан кийин кардарлардын айрымдары ар кандай түрдөгү учурдагы эсептердин пайдасына тандоо жасашат. Бирок депозиттик портфел бүгүнкү күндө өзгөрүлмө бойдон калууда», - дейт кредиттик мекеменин өкүлү.
• Совкомбанк кардарлардын акча каражаттарынын өсүүсүн депозиттерде да, баланстарда да өзүнүн негизги «Халва» картасына жазып турат, дейт банктын башкармалыгынын төрагасынын биринчи орун басары Сергей Хотимский.

Банктар үчүн тобокелдиктер өсүп жатабы?

Чекене каржылоодо учурдагы эсептердин үлүшүнүн өсүшү банктар пайыздык чендерди төмөндөтүү циклине ыңгайлашып жатканын көрсөтүп турат, деп белгилейт Орлова. Каражаттарды тартууга кеткен чыгымдардын көз карашынан алганда, банктар үчүн белгиленген чен менен депозиттерге караганда учурдагы эсептер артыкчылыктуу, бирок бул ыкма белгилүү бир тобокелдиктерди камтыйт.

Обзордо Альфа Банктын талдоочулары негизги банк рынокторунда активдердин (берилген кредиттердин, атап айтканда, ипотеканын) мөөнөтүнүн ортосундагы айырмачылыктын өсүп жатканын белгилешет. «Маселе мына ушунда, системада пайыздык тобокелдиктер топтолот: милдеттенмелер кыскарып, активдер узарат. Азырынча кыска мөөнөттүү каржылоо банктар үчүн пайдалуу, бирок курстун цикли өзгөргөндө, ал көйгөйлөрдү жаратышы мүмкүн , - деп түшүндүрөт Орлова. Буга чейин Россия Банкы ошондой эле банктардын балансынын активдүү жана пассивдүү жактарын төлөө мөөнөтүн жогорулатууну көрсөткөн: пайыздык чендердин жогорулашында милдеттенмелер активдерге караганда тезирээк кайра бааланышы мүмкүн.

Сбербанктын башкы аналитиги Михаил Матовников пайыздык тобокелдик жагынан эч кандай коркунучту көрбөйт, бирок эсептерге каражаттардын агымынын учурдагы абалы ликвиддүүлүк тобокелдигинин топтолушун көрсөтүп турат деп эсептейт. "Бирок мен бул кескин өсүш деп айта албайм", - деп баса белгилейт ал.

«Акча каражаттарынын мүмкүн болуучу агып кетүү тобокелдигине келсек, банк тутумундагы туруксуздуктун шарттарында алар учурдагы эсептер боюнча да, мөөнөттүү депозиттер боюнча да салыштырууга болот. Жеке адамдар салттуу түрдө банктардын айланасындагы маалыматтык фонго сезимталдык менен мамиле кылышат жана терс маалыматтар пайда болгондо, алар акча каражаттарын алууну, анын ичинде пайыздарды жоготуу менен депозиттерди мөөнөтүнөн мурда токтотууну артык көрүшөт , - дейт Шурихина.

Матовниковдун айтымында, учурдагы эсептердеги аманаттардын өсүшү банктар күткөндөй натыйжа берген жок. «Төлөмдөрдү учурдагы эсептер боюнча да, депозиттер боюнча да жүргүзгөн банктардын саны өсүүдө. Мисалы, карттын балансына пайыздар эсептелет. Мына ушундай «квази-депозиттик» продукциялар. Мындай эсептер боюнча жүгүртүү аз болгондуктан, банктар үчүн учурдагы эсептер кымбат болуп жатат. Кээ бир банктар каржылоого кеткен чыгымдарды үнөмдөөгө болот деп ишенишкен, бирок алардын баары эле мындан пайда көргөн эмес. Орточо алганда, чекене банктарды каржылоонун баасы өстү”, - деп жыйынтыктайт талдоочу.